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前段时间，AI 炒股被 [[Alpha Arena]] 带得风风火火，AI Agent 能够胜任投资一度被各种讨论。但是在 AI Agent 介入短线交易之前，在投资界本来就存在「量化交易」，通过各种指标，让计算机在短时间内完成交易。
在这个情况下，这个指标变成了 LLM，让 LLM 去获取真实的交易信息，然后给出交易动作，买入，卖出，还是持有。我也尝试去部署和执行了一些开源的 Agent，比如 Nofx，也写了相关的文章。但是我自己在跑了大概 1 个月左右的时候就停止了运行，烧掉了 100 人民币，最后的持仓结果还是亏损的。
就在我寻找更简单、更可靠的替代方案时，我偶然发现了一个叫 Coinpilot 的平台。虽然它严格来说不完全是我们印象中那种「和它聊天它就帮你买卖」的 LLM（大语言模型）Agent，但在「自动化交易」和「解放双手」这个核心诉求上，它给了我一个相当惊喜的解决方案。
今天就来和大家聊聊这个基于 Hyperliquid 生态的去中心化跟单平台——Coinpilot，以及我这段时间的使用感受。
什么是 Coinpilot
简单来说，Coinpilot 是一个构建在 Hyperliquid 网络上的去中心化跟单交易平台（Copy Trading Platform）。
如果这听起来有点绕，我们可以拆解一下。你应该听说过像币安（Binance）或 Bybit 这些中心化交易所（CEX）的跟单功能，就是你选一个交易大神，他买什么，系统就自动帮你买什么。Coinpilot 做的也是这事儿，但它最大的不同在于它是去中心化（DeFi）的。
这意味着什么？意味着资产的所有权始终在你手里。你不需要把钱充值到 Coinpilot 的账户里，资金实际上是存在 Hyperliquid 的智能合约中，Coinpilot 只是作为一个界面和工具，帮你执行跟单的指令。
在 AI Agent 炒股大热的背景下，Coinpilot 其实扮演了一个很微妙的角色。很多在 Hyperliquid 上表现优异的交易者（Vaults），背后其实就是一套高频量化算法或者 AI 策略。通过 Coinpilot，我们不需要自己去从头开发一个 AI Agent，而是直接「复制」那些已经被市场验证过的优秀策略。
为什么关注它：核心优势分析
在使用了一段时间后，我觉得 Coinpilot 相比传统的跟单工具，有几个非常明显的优势，这也是我愿意把它推荐给大家的原因。
安全性：非托管模式 (Non-Custodial)
这是我最看重的一点。在经历了 FTX 等中心化机构暴雷事件后，大家对「把钱放在别人那」这件事都变得格外谨慎。
Coinpilot 是非托管的。你的资金实际上是在 Hyperliquid 的链上。即使 Coinpilot 这个网站明天打不开了，你的资金依然在链上，你可以直接通过 Hyperliquid 的官方入口去操作。这种安全感是传统中心化跟单无法比拟的。
依托 Hyperliquid 的高性能
Hyperliquid 是最近非常火的一个高性能 L1 公链，专门为交易设计。它的特点就是快，非常快，而且 Gas 费几乎可以忽略不计。
因为依托于这个底层设施，Coinpilot 的跟单执行效率非常高。这对于波动剧烈的加密市场来说至关重要，哪怕慢一秒，滑点（Slippage）可能就会吃掉你的大部分利润。我在实际体验中，几乎感觉不到链上交互的延迟，体验非常接近中心化交易所。
极简的用户体验
很多 DeFi 产品都有一个通病：难用。界面复杂，术语堆砌。但 Coinpilot 的设计非常移动端友好（Mobile First）。它的界面简洁明了，甚至有点像我们常用的 Web2 投资 App。对于那些不想折腾复杂的链上操作，只想简单配置一下就开始投资的朋友来说，这个门槛真的很低。
零绩效费用（目前）
传统的跟单平台，通常会收取你盈利部分的 10% 甚至更多作为带单老师的佣金。Coinpilot 目前主打的一个卖点是无绩效费（No Performance Fees）。当然，交易本身产生的手续费是另一回事（Hyperliquid 本身费用就很低），但这确实能让我们保留更多的利润。
实际使用体验
说了这么多理论，接下来说说我具体是怎么用的，以及一些避坑指南。
准备工作
首先，你需要一个 Web3 钱包，比如 Rabby 或者 MetaMask。然后你需要通过跨链桥把 USDC 充值到 Hyperliquid 网络上。这一步现在已经很方便了，像 Arbitrum 这样的 Layer 2 都可以直接跨过去。
挑选交易员
进入 Coinpilot 的界面，你会看到一个排行榜。这里是很多新手最容易踩坑的地方——千万不要只看 APY（年化收益率）！
很多排名靠前的交易员，可能只是因为最近几天运气好，或者开了极高的杠杆，短期收益率爆表，但回撤（Drawdown）也非常恐怖。
我在挑选时，通常会关注以下几个指标：
- PnL (盈亏额)：长期的绝对收益比短期的百分比更有参考价值。
- Drawdown (最大回撤)：这是衡量风险的关键。如果一个人的收益很高，但历史最大回撤达到 50% 以上，我会直接 pass。因为跟着他，我可能还没等到赚钱，心态就先崩了。
- AUM (管理资产规模)：如果一个策略能长期承载较大的资金量还能保持稳定，说明它的流动性管理和策略容量是不错的。
启动跟单
选好之后，点击 Copy 只需要输入你想投入的金额（USDC）即可。整个过程就像在支付宝里买基金一样简单。我也试着观察了一下它的同步速度。基本上，当被跟单的交易员（或者说他背后的 AI Agent）开仓时，我的账户几乎是同步开仓的。
遇到的问题与思考
当然，没有完美的产品，Coinpilot 也有它的局限性。
首先是流动性风险。虽然 Hyperliquid 发展很快，但相比币安这种巨头，深度还是有差距的。如果某个带单的大户突然巨量抛售，可能会造成比较大的滑点。
其次是盲目跟单的风险。这其实不是平台的问题，而是人性的弱点。很多人看到 AI Agent 或者高收益就冲进去，完全不知道对方的策略逻辑是什么。是做多波动率？还是网格？还是高频套利？如果不知道原理，当市场风格切换时，你可能就是最后一棒。
我在使用过程中也发现，有时候界面数据的更新会有延迟，虽然不影响链上实际资产，但看着总归有点心慌。希望团队后续能优化数据索引的速度。
最后
回顾这段时间的体验，Coinpilot 给我的感觉是一个「将复杂技术平民化」的优秀尝试。
在 AI Agent 逐渐接管交易的未来，我们普通人或许真的不再需要盯着 K 线图看。我们需要的，是一个安全、透明、低门槛的平台，让我们能把资金委托给那些表现最好的「超级大脑」——无论那个大脑是人类，还是 GPT-5 驱动的智能体。
Coinpilot 利用 Hyperliquid 的底层优势，把去中心化跟单做到了接近中心化的丝滑体验，这一点非常值得肯定。如果你也对链上交易感兴趣，或者想尝试一下非托管的「懒人投资」，Coinpilot 绝对是一个值得通过小资金去体验一下的工具。
当然，老生常谈的一句话：Do Your Own Research (DYOR)。再智能的 AI，再厉害的平台，也不能保证稳赚不赔。控制仓位，保持理性，才是我们在市场中活得长久的唯一秘籍。
